Jesse (Mark Patton) zieht mit seiner Familie in das Haus 1428 an der Elm Street, das schon seit einer längerer Zeit leer gestanden hat. Die Familie hat keine Ahnung von der dunklen Vergangenheit des Hauses und denkt sich auch nicht viel dabei, dass Jesse Nacht für Nacht von schrecklichen Albträumen geplagt wird und jeden Morgen schreiend aufwacht. Jesse seinerseits versucht sich in der Schule einzugliedern und erlebt nicht gerade die angenehmste Zeit. Er wird von seinen Mitschülern, wie auch von seinem Trainer schikaniert. Lisa Webber (Kim Myers), welche er jeden Morgen in die Schule fährt, ist da noch eine der wenigen Lichtblicke.